工商银行：3月22日金融市场日报

　　一、上日要闻

　　国际要闻

　　1、欧洲理事会同意将英退日期推迟至2019年5月22日，前提是脱欧协议下周在英国下议院获得批准。否则，执委会同意退欧日期推迟到2019年4月12日，并希望英国在这一日期到来前，明确说明后面的行动，供欧盟执委会考虑。欧洲理事会重申，欧盟与英国在2018年11月达成的退出协议不再开放讨论。欧洲理事会呼吁继续努力进行各级别的准备及应变，考虑所有可能的结果，以因应英退的后果。

　　2、法国总统办公室一名官员表示，总统马克龙将在3月26日主持一个会议，与中国国家主席习近平，德国总理梅克尔和欧盟执委会主席贾克会晤，讨论欧洲和中国之间的多边关系。该官员说，会谈的重点将是贸易、气候和中欧关系。法国希望欧盟采取更加协调的方式与中国进行讨论，而不是欧盟各成员国专注于讨论与中国的双边关系。该官员表示，“此次会议是第一步，”并补充说，这次会议将有助于为4月9日中欧峰会取得具体成果奠定基础。

　　3、美国驻欧盟大使Gordon Sondland表示，欧盟提出的与美国进行贸易谈判计划远远达不到要求，任何推迟正式谈判的策略都不会奏效。代表28个欧盟成员国进行贸易协议磋商的欧盟执委会已经提出了两项磋商授权要求成员国政府批准，一项是降低工业品关税，另一项是简化产品清关程序。迄今为止，欧盟各国政府未能就启动正式贸易谈判达成一致，德国敦促尽快启动谈判，法国则要求更多考虑的时间。Sondland表示:“欧盟领导人越是采用拖延战术，我们就越需要利用手中的筹码来重新调整双方的关系。”

　　4、英国央行维持利率在0.75%不变，并表示大多数企业认为已经为应对“无协议退欧”做好了尽可能充分的准备，“无协议退欧”可能会打击经济增长和就业。英国央行再次表示，在无协议退欧的情境下，利率可能会向任何一个方向发展，因为退欧可能给经济造成广泛冲击，同时还会导致英镑大幅贬值，进而催生通胀压力。

　　5、上周美国初请失业金人数降幅超过预期，显示就业市场状况依然强劲，不过就业市场在去年强劲增长后已有所放缓。其他数据显示，大西洋(600558)沿岸中部地区制造业活动本月大幅反弹，该指数在2月降至负值，为两年半来首次。但反映制造商对前景看法的展望指数降至三年来最低，反应其资本支出展望的指数也较前月下降。这些指标支持了随着经济增长放缓制造业活动转弱的观点。劳工部公布，截至3月16日当周初请失业金人数减少9,000人，经季节因素调整后为22.1万人。路透调查预计为降至22.5万人。

　　国内要闻

　　6、中国商务部新闻发言人高峰表示，中美近期举行多轮电话磋商，双方商定3月28-29日美方应邀访华，美国贸易代表莱特希泽和财政部长姆努钦将出席在北京举行的第八轮中美经贸高级别磋商；中国国务院副总理刘鹤4月初应邀访美，在华盛顿举行第九轮高级别经贸磋商。

　　7、中国商务部新闻发言人高峰表示，从目前掌握情况看，3月上旬进出口增速回升，预计今年一季度中国进出口将保持稳定。商务部并公布，1-2月对外非金融类直接投资(ODI)累计为156.6亿美元，对外投资主要流向租赁和商务服务业、制造业、批发和零售业等，其中流向制造业32.1亿美元，同比增16.7%。

　　8、中国国务院总理李克强周三主持召开常务会议决定，延续部分已到期税收优惠政策，并对扶贫捐赠和污染防治等第三方企业给予税收优惠；从4月1日起降低制造业等行业16%增值税降至13%，交通运输和建筑等行业增值税由10%降至9%。

　　9、欧盟执委会呼吁欧盟各国领袖本周召开峰会时，在对华贸易问题上采取强硬立场，运用欧盟高达2.4万亿欧元(2.7万亿美元)的政府招标市场做为筹码，施压中国等国家开放市场。

　　10、美国国际贸易委员会(ITC)表示，自加拿大、中国和墨西哥进口的预制钢结构(fabricated structural steel)损及国内生产商，将继续展开调查。这项调查可能导致对该产品加税。

　　外汇市场

　　1.国际市场

　　币 种 开 盘 最 高 最 低 收 盘 前日收盘 涨 跌

　　欧元 1.1413 1.1437 1.1343 1.1374 1.1413 -0.34%

　　日元110.7 110.96 110.3 110.82 110.7 0.11%

　　英镑 1.3198 1.3227 1.3004 1.3107 1.3198 -0.69%

　　瑞士法郎 0.9926 0.9946 0.9904 0.992 0.9926 -0.06%

　　澳元0.7116 0.7168 0.709 0.7112 0.7116 -0.06%

　　加元1.3305 1.34 1.3276 1.3364 1.3305 0.44%

　　资料来源：Bloomberg

　　美元兑一篮子货币反弹，收复前一交易日的全部失地，因与脱欧相关的担忧打压英镑和欧元，帮助将市场注意力从鸽派得令人意外的美联储身上转移开。美元指数升0.75%，报96.476。欧元兑美元下跌0.48%。英镑兑美元跌近1%，险些跌穿1.30美元。

　　2.人民币外汇市场

　　开 盘 收 盘 涨 跌

　　美元/人民币 6.6789 6.6993 -0.19%

　　资料来源：Bloomberg

　　人民币兑美元即期早盘升至逾八个月高点，中间价亦涨逾250点至逾八个月新高。交易员称，美联储会后声明明显鸽派，打压美元指数下探一个半月新低，人民币早盘大幅高开并升破6.67元关口，但逢低购汇盘和之前获利盘离场，人民币随后缩减涨幅，如果美联储货币政策转向，人民币料继续获得提振，不过仍需关注中美贸易战进展。

　　贵金属市场

　　1.国际市场

　　品种 开盘价 最高价 最低价 收盘价 日内涨跌(美元) 日内涨跌(百分比)

　　黄金 1312.53 1320.45 1303.33 1309.36 -3.17 -0.24%

　　白银 15.48 15.64 15.38 15.47 0.00 -0.01%

　　铂金 862.55 876.04 857.42 861.60 -0.95 -0.11%

　　钯金 1600.08 1614.88 1585.10 1598.83 -1.25 -0.08%

　　资料来源：Bloomberg

　　金价走势震荡，一度触及三周高位后下跌，因一批美国经济数据好于预期提振了美元；而供应忧虑推动钯价创下历史新高。现货金收跌至每盎司1,309.2050美元，结束五连涨走势，稍早触及2月28日以来最高1,320.22美元。美国黄金期货收升0.4%，报每盎司1,307.3美元。

　　2.上海黄金交易所

　　品种 开盘价 收盘价 涨跌

　　Au(T+D) 284.28 286.46 0.77%

　　Ag(T+D) 3589 3631 1.17%

　　mAu(T+D) 284.2 286.46 0.80%

　　资料来源：Bloomberg

　　3.上海期货交易所

　　品种 合约到期日 收盘价 涨 跌

　　沪金 2019/6/24 286.2 0.21%

　　沪银 2019/6/24 3635 0.89%

　　资料来源：Bloomberg

　　大宗商品市场

　　1.原油

　　品种 合约到期日 收盘 前日收盘 涨 跌

　　WTI MAY 19 59.98 59.83 0.25%

　　布伦特 MAY 19 67.86 68.50 -0.93%

　　资料来源：Bloomberg

　　油价下跌近1%，但仍持于2019年高点附近，受助于全球库存收紧、石油输出国组织(OPEC)减产以及美国对主要产油国伊朗和委内瑞拉实施制裁。布兰特原油期货下跌0.64美元，或0.9%，收报每桶67.86美元。美国原油期货下跌0.25美元，收报每桶59.98美元，盘中触及11月12日以来最高每桶60.33美元。

　　2.基本金属

　　LME 合约到期日 收盘价 前日收盘价 涨 跌

　　铝 三个月 1937 1946 -0.46%

　　铜 三个月 6457 6459 -0.03%

　　锌 三个月 2844 2803.5 1.44%

　　锡 三个月 21300 21250 0.24%

　　镍 三个月 13255 13200 0.42%

　　铅 三个月 2036 2038 -0.10%

　　资料来源：Bloomberg

　　期铜从八个月高位回落，因美元反弹，此前美联储发表鸽派言论导致美元下跌。伦敦金属交易所(LME)期铜收低0.5%，报每吨6,420.50美元，盘中高见6,555.50美元，此为7月以来最高。

　　3.农产品

　　CME 合约到期日 收盘价 前日收盘价 涨 跌

　　玉米 2019/5/16 376.25 371.50 1.28%

　　大豆 2019/5/16 910.50 906.00 0.50%

　　小麦 2019/5/16 466.50 464.75 0.38%

　　豆油 2019/5/23 29.10 29.27 -0.58%

　　资料来源：Bloomberg

　　4.国内基本金属

　　品种 合约到期日 收盘价 涨 跌

　　铜 2019/4/22 48940 -0.18%

　　铝 2019/4/22 13670 -0.65%

　　资料来源：Bloomberg

　　5.大连农产品

　　品种 合约到期日 收盘价 涨 跌

　　玉米 2019/11/18 1891 0.16%

　　大豆 2019/5/24 3370 -0.12%

　　豆油 2019/9/19 5684 -0.66%

　　货币市场

　　1.LIBOR

　　期 限 当前价 上日价 涨跌幅

　　O/N 2.38625 2.39013 -0.16%

　　1 月 2.49063 2.48675 0.16%

　　3 月 2.607 2.61275 -0.22%

　　6 月 2.679 2.67413 0.18%

　　12月 2.8135 2.81038 0.11%

　　资料来源：Bloomberg

　　2. SHIBOR

　　期 限 上日价(%) 涨跌

　　隔 夜 2.661 -1.95%

　　7天 2.684 -1.00%

　　1 月 2.884 0.31%

　　3 月 2.838 0.18%

　　6 月 2.864 -0.03%

　　12月 3.091 0.10%

　　资料来源：Bloomberg

　　3. LPR

　　期 限 上日价(%) 涨跌

　　1年 4.31 0.00%

　　资料来源：Bloomberg

　　债券市场

　　1、美国国债

　　期限 发行日 到期日 收盘% 前日收盘%

　　3年期 2019/3/15 2022/3/15 2.34 2.34

　　10年期 2019/2/15 2029/2/15 2.54 2.53

　　30年期 2019/2/15 2049/2/15 2.97 2.97

　　美国三个月与10年期公债收益率差收窄至2007年8月以来最窄水准，随着美国经济显露放缓迹象，美联储周三决定停止收紧货币政策。指标10年期公债盘中跌至14个月低点，但尾盘升0.3个基点，报2.541%。两年期公债收益率盘中跌6.9个基点，但尾盘升1.2个基点，报2.413%。

　　2、中国国债市场行情

　　期限 1年 3年 5年 7年 10年 15年 20年

　　收益率 2.4498 2.7818 3.0465 3.1494 3.1291 3.4237 3.4592

　　中国境内债市周四早盘主要现券和期货均同步向好，因美联储最新声明“鸽”声更嘹亮，带动美债收益率下挫。不过银行间债市现券收益率下行势头稍显谨慎，目前10年国开债等跌幅较开盘时有所收窄。

　　股票市场

　　美国股市

　　收盘 前日收盘 涨 跌

　　道琼斯25962.51 25745.67 0.84%

　　标准普尔 2862.60 2827.00 1.26%

　　纳斯达克 7838.96 7728.97 1.42%

　　资料来源：Bloomberg

　　美国股市周四收盘上涨，因苹果引领科技股上涨，美国联邦储备理事会(FED/美联储)预计经济放缓引发的不安情绪被良好的经济数据所抵消。美国三大股指均收高，纳斯达克指数连续第五个交易日上涨，道琼工业指数创下逾一个月来最大单日涨幅，标普500指数收盘位距离去年9月创下的纪录高位不到3%。道琼工业指数收高216.84点，或0.84%，报25,962.51点；标普500指数收升30.65点，或1.09%，报2,854.88点；纳斯达克指数收高109.99点，或1.42%，报7,838.96点。

　　香港股市

　　收盘 前日收盘 涨 跌

　　恒生指数 29071.56 29320.97 -0.85%

　　恒生国企指数 11544.09 11624.98 -0.70%

　　资料来源：Bloomberg

　　香港股市收跌，受科技股跌势拖累，因围绕中美贸易谈判的担忧挥之不去。恒生指数收跌249.41点或0.85%，报29,071.56点，恒生国企指数收跌0.7%，至11,544.09点。

　　沪深股市

　　开盘 前日收盘 涨跌

　　上证指数 3101.46 3090.64 0.35%

　　深证成指 9869.80 9800.60 0.71%

　　沪深300 3836.89 3835.44 0.04%

　　资料来源：Bloomberg

　　中国股市收涨，此前美联储在政策会议上采取宽松立场。沪深300指数收升0.04%，报3,836.89点。沪综指收升0.35%报3,101.46点。